一、废钢供给：老旧废钢回收成未来主要来源，预计2020年老旧废钢发生量将达2.16亿吨、总产量将达15047万吨

　　钢厂自产废钢与粗钢产量成正比，而加工废钢与钢材需求相关，因此在我国粗钢产量见顶、需求总体平稳的条件下，未来国内废钢的主要来源即为老旧废钢。老旧废钢主要来源于钢铁制品的报废，因此钢铁蓄积量的大小决定了废钢资源总量；老旧废钢发生率则决定了当年废钢产生量。

　　1、进口废钢：2017年我国进口废钢数量232万吨，2011~2017年呈波动减少趋势。
 

　　从进口废钢数量上看，2011~2014年我国进口废钢数量明显下降，2015~2017年我国进口废钢数量相对稳定。2017年我国进口废钢232万吨，同比2016年增长7.41%，仅相当于2011年我国废钢进口量的1/3。从进口废钢单价上看，2016年以来我国进口废钢单价呈波动上升趋势，2017年全年进口废钢均价为531.12美元/吨，相比2016年上涨100.64美元/吨，涨幅达23.38%。

　　2018年1月我国废钢进口量为10.00万吨，进口废钢单价为587.97美元/吨。我国进口废钢数量2011~2014年明显下降、2015~2017年相对稳定，2016年以来我国进口废钢单价呈波动上升趋势

　　相关报告：智研咨询网发布的《2018-2024年中国废钢市场供需预测及投资前景预测报告》

　　2、国内废钢：增量主要来自老旧废钢回收，预计2020年老旧废钢发生量将达2.16亿吨、废钢总产量将达15047万吨

　　国内废钢又可分为自产废钢和社会废钢两大类来源。自产废钢指的是在炼钢、轧钢和精整的生产过程中产生的、以各种切头和废品形式存在的废钢。社会废钢指的是使用钢铁材料制成的各种机械设备、交通工具、农用机械、机具、建筑物铃材、军事用品、生活用品等经过一定使用年限后的报废品(老旧废钢)，或是在生产这些钢材产品时产生的废品、边角余料及含铁废弃物(加工废钢)。

　　2016年我国废钢产量达9075万吨，同比增长9.60%；其中自产废钢4430万吨、社会废钢4645万吨，分别同比增长5.73%和13.57%，社会废钢产量增长更快。

　　(1)自产废钢：与粗钢产量成正比，2015~2016年全球自产废钢产量占比稳定在24.0%左右自产废钢是在炼钢、轧钢和精整的生产过程中产生的、以各种切头和废品形式存在的废钢，因此自产废钢产生量和粗钢产量成正比。2015~2016年全球自产废钢产量占比稳定在24.0%左右；同时，随着连铸、连轧、无头轧制等工艺技术的不断进步，钢水收得率和轧钢成材率不断提高，自产废钢量产生率应为下降趋势。总体来看，在我国粗钢产量接近圆弧顶，连铸、连轧技术逐步提高，预计我国自产废钢产生量相对稳定。

　　(2)社会废钢——加工废钢：与钢材消费量成正比，全球2013~2016年加工废钢产量占比稳定于25.20%~25.70%之间，均值为25.45%加工废钢是指在生产钢材制成品时产生的废品、边角余料及含铁废弃物，多为冲压边角料、车屑、料头等，因此加工废钢产生量和钢材消费量成正比。2013~2016年全球加工废钢产量占比稳定于25.20%~25.70%之间，均值为25.45%；同时，随着钢铁产品近终型加工制造技术的成熟、表面质量的提高、尺寸公差的减小和机械加工工业的技术进步、加工废钢产量占比会逐渐减小。总体来看，我国经济发展进入“新常态”，钢材下游需求或将保持稳定，因此预计我国加工废钢产生量相对稳定。

　　(3)社会废钢——老旧废钢：成为未来国内废钢产量的主要来源，预计2020年我国老旧废钢发生量将达2.16亿吨老旧废钢将成为未来国内废钢的主要来源。由于老旧废钢是指使用钢铁材料制成的各种机械设备、交通工具、农用机械、机具、建筑物铃材、军事用品、生活用品等经过一定使用年限后的报废品，因此老旧废钢产生量和钢铁蓄积量成正比，老旧废钢发生率则决定了当年老旧废钢产生量。在粗钢产量和钢材消费逐步达到稳态的情况下，我国自产废钢和加工废钢产量将相对稳定，因此老旧废钢将成为未来国内废钢的主要来源。

　　钢铁积蓄量：2017年我国钢铁积蓄量预计达78亿吨，人均钢铁蓄积量5.64吨/人、相当于日本1980年水平。冶金工业规划研究院院长李新创在2017年7月8日“2017(第八届)中国钢铁节能减排论坛”预计2017年中国钢铁蓄积量约78亿吨，人均钢铁蓄积量约为5.64吨/人，相当于日本1980年水平(5.65吨/人)。日本2014年钢铁蓄积量达到13.49亿吨，人均钢铁蓄积量约为10.61吨/人，自1973年粗钢产量见顶后，日本人均钢铁蓄积量年均复合增速为1.03%。

　　老旧废钢发生率：老旧废钢发生量与钢铁积蓄量成正比，2017年我国老旧废钢发生率预计为2.50%。老旧废钢来源于过去投入各种用途的钢铁产品，在超过使用年限后便形成循环老旧废钢。因此在钢铁消费具有悠久历史的欧美国家，由于钢铁积蓄量大，因此老旧废钢的发生量也大。老旧废钢发生量与钢铁积蓄量成正比。以日本为例，1971年以来日本老旧废钢发生率为钢铁积蓄量的1.7%~3.0%，呈现波动下降的趋势。2017年我国人均钢铁蓄积量5.64吨/人，相当于日本1980年水平，假设2017年我国老旧废钢发生率与日本1980年相同，则2017年我国老旧废钢发生率预计为2.50%。

　　2018、2019、2020年我国老旧废钢发生量将分别为1.94、2.05、2.16亿吨，回算2016、2017年我国老旧废钢发生量将分别为1.70、1.82亿吨。2016年末我国老旧废钢资源产生量超1.7亿吨，预计2020年末我国老旧废钢资源产生量可达到2亿吨。

　　根据测算，2016年、2020年我国老旧废钢发生量将分别达1.70亿吨、2.16亿吨与公开报道数据基本吻合

　　(4)国内废钢产量：考虑“地条钢”因素，2016年我国实际废钢产量为13519万吨，老旧废钢回收率为33.22%，预计2020年国内废钢产量达15047万吨考虑“地条钢”因素，2016年我国实际废钢总产量为13519万吨，其中社会废钢采购量为9089万吨。2017年前我国还存在着大量采用轻废料熔化加工的“地条钢”且并不在中国废钢铁应用协会统计数据之内。2017年上半年我国共取缔“地条钢”生产企业630多家，涉及产能约1.4~1.6亿吨。假设我国“地条钢”产能为1.5亿吨，且“地条钢”的彻底清除是一个匀速的过程，产能利用率为40%，且预计2016年在产的“地条钢”产量应为4000万吨左右，按成材率90%计算，2016年“地条钢”所需废钢总量应为4444万吨左右，即2016年实际社会废钢采购量为9089=4444+4645(万吨)，国内废钢总产量为13519万吨。

　　2016年我国老旧废钢回收率约为33.22%。2013~2016年全球加工废钢产量占比稳定于25.20%~25.70%之间，取均值为25.45%计算，2016年我国加工废钢产量约为3441万吨，则2016年我国老旧废钢产量应为5648=9089–3441(万吨)，可以计算得到2016年我国老旧废钢的回收率约为33.22%。老旧废钢回收率成为影响我国未来废钢总产量的关键因素，若维持2016年水平，预计2020年我国国内废钢总产量达15047万吨。2015年来全球自产废钢和加工废钢产量及占比相对稳定，若2017~2020年我国国内粗钢产量及钢材消费量维持相对稳定，则我国自产废钢及加工废钢产量也将保持相对稳定，即国内废钢产量的主要增量来源于老旧废钢回收，因此老旧废钢回收率成为影响我国未来废钢总产量的关键因素。若维持2016年33.22%的水平，测算得到2020年我国国内废钢总产量将达15047万吨。

　　若2017~2020年我国老旧废钢回收率维持2016年水平，预计2020年我国国内废钢产量将达15047万吨。

　　二、废钢需求：考虑“地条钢”因素，2017年我国废钢消费量达16665万吨、同比大幅增长64.15%，预计2020年将达22053万吨

　　1、存量：2017年我国废钢消费量达14790万吨、同比大幅增长64.15%，考虑“地条钢”因素，2017年我国实际废钢消费总量为16665万吨

　　2017年我国废钢消费量达14790万吨，同比大幅增长64.15%，人均废钢消费量为107.02公斤；与日本相比，2015年日本废钢消费量为3920万吨，人均废钢消费量为308.45公斤，为我国人均废钢消耗量的近3倍。按产能利用率40%计算，预计2017年上半年“地条钢”产量为1875万吨。因此若考虑“地条钢”需求，预计2017年我国废钢实际消费量为16665万吨。

　　2017年我国废钢消费量达14790万吨，同比大幅增长64.15%

　　2、增量：2018~2020年我国新增电弧炉炼钢对废钢新增需求达5388.15万吨
 

　　2017年海外在建短流程电弧炉产能为3676.2万吨，2018~2019年计划新建电弧炉产能为8835.5万吨；国内已官方宣布进行产能置换需淘汰的炼钢产能共计4059万吨，其中电炉炼钢产能2010万吨，高炉-转炉炼钢产能2049万吨；产能置换新建电弧炉设计产能为3118万吨。

• [责任编辑：Wang Linyan]